开放式B类份额是指什么?B类份额的收益来源?

基金投资知识 | 发布于2021-09-01

开放式B类份额指的是具有配对转换机制的分级基金,它涵盖大多数指数型B类份额、部分债券型B类份额。

这些B类份额的投资原理基本相同。B类份额的收益来源∶

(1)母基金净值涨跌幅;

(2)杠杆效应;

(3)整体折溢价率的调整;

(4)A类份额的涨跌。在A类份额价格稳定、母基金整体折溢价率不变的情况下∶B类份额的价格涨跌幅 = 母基金净值涨跌幅 × 价格杠杆所以∶

(1)只有标的指数上涨了,B类份额才有可能取得正收益;

(2)在标的指数上涨的情况下,杠杆倍数越高,指数型B类份额的收益就越高。

在选择B类份额时,需关注两个方面∶

(1)看标的指数(或标的板块)的投资机会;

(2)看B类份额的杠杆倍数。B类份额标的指数(或标的板块)的选择可依据∶

(1)事件驱动等,如房地产政策放松;

(2)技术分析的佐证。

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开放式B类份额案例分析

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